从中国P2P行业的兴衰过程里,我们能吸取到什么教训(p2p网贷对金融业发展的影响)

1.P2P是什么？

就是点对点，也就是个人对个人的借贷平台。

2013-2014年，3000多家P2P平台涌现，当时市场上充斥着各种各样的P2P理财产品。2015年后，随着e租宝、达达集团等互联网金融诈骗案的爆发，监管趋严。因此，到2016年，超过1700家公司倒闭和退出，或进入清算程序。到2017年，这种倒闭的P2P平台已经达到五六成以上，一半以上已经倒闭。

第二，P2P的底层逻辑

为什么P2P平台事故频发？不是因为监管，而是背后的金融逻辑不对。

监管部门对P2P平台的定义其实是很准确的。比如，银监会认为P2P是“网络借贷平台，即金融信息中介，不能直接或间接吸收存款资金或非法集资”。也就是说，不允许你资金池。

这和P2P平台要做的贷款业务是有冲突的。因为P2P是个人对个人的贷款业务。贷款的核心是什么？就是了解借款人的资质，包括还款能力和意愿。

那么这个业务是不是可以在网上完成，通过借款人填表，或者分析借款人在网上留下的数据？目前看来非常非常困难。为什么？原因有三。

第一，互联网没有办法自动识别信息的真实性。比如你让一个借款人填表，哪个借款人会主动说自己不诚信？除了少数超级互联网公司，这些留在网上的零碎信息根本达不到征信的要求。互联网可以传递真实信息，也可以传递虚假信息。这两种信息对于互联网来说是完全一样的。所以对借款人资质的认定，不是说用互联网就能自动完成的。

第二，作为信息中介，只能收取信息中介费，很低。吸收存款是赚不到存贷差的。所以这一点点收入很难覆盖贷款业务的成本。

我给你举个例子。很多人喜欢拿P2P平台鼻祖Lending Club做标杆。Lending Club真的一直坚持信息中介路线。不开资金池，不联系资金，从双方收取一点服务费作为盈利点。其实这种高火的公司利润很低。仅在2016年，它就损失了1.46亿美元。然后在当时轰轰烈烈上市之后，至今股价已经跌了80%。上市之初，其市值为50亿美元。截至今年，其市值仅剩17亿美元。所以在目前的情况下，一个信息中介很难支撑贷款业务的成本。

第三，P2P做的小微贷款是传统银行不愿意做的高风险、高成本的业务。现在很多P2P平台没有互联网技术，完全没有金融专业知识。那么，没有数据，没有风险管理，没有有效的获客渠道，怎么可能没有问题呢？

三、选择P2P的原则

如何判断P2P平台是否可靠？

把握一个原则：一个P2P平台要想成功，必须拥有大量的优质数据、有效的风险识别技术和强大的算法。换句话说，你投资的P2P平台需要在互联网和金融风控这两项技术上有非常高的壁垒。如果这两个条件都不满足，我很难给这个平台一个非常正面的评价。

希望你明白，金融创新不是那么容易成功的。一是背后需要强大的金融逻辑；第二，需要满足现实中的条件。如果这两条规则都失败了，金融创新可能只是一个噱头或者海市蜃楼。

四、P2P另辟蹊径3354现金贷

刚才说了，P2P平台作为信息中介，只能收取代理费，但代理费很难盈利。到了2016年，P2P倒闭跑路过半，剩下的很多平台都挣扎在倒闭的边缘。

所以国内很多平台都找到了一条新路，就是可以做现金贷。

你会看到，从2016年底开始，很多P2P平台都在拼命寻求进入现金贷市场。根据我们现在能得到的数据，至少有30多家大型P2P平台在做这种现金贷业务。

他们是怎么做现金贷的？

其实网贷平台的现金贷资产证券化不是平台自己做的，因为资产证券化是有门槛的。网贷平台本身没有资质，需要和其他中介机构(如信托、资管、券商等专业金融中介机构)共同完成。

现金贷证券化还需要经过律所审查，会计师事务所审计，才能得到银行、信托、基金等投资机构的认可。私募形式的现金贷证券化不会在公开市场上市。专业的金融中介会与机构投资者沟通、推动，完成卖出过程。公开发行形式的现金贷证券化产品要经过债券市场监管机构的审核，并公开上市。银行、信托、信托基金可以直接在公开市场参与认购。

5.P2P做现金贷还是很危险的。

但是P2P做现金贷业务还是很危险的。为什么这么说？

1.其实就是高利贷生意。

首先，你可以看到它的操作非常简单，对年轻人很有吸引力。下载一个App，填写一些信息，姓名，身份证，照片，手机号，或者给一个支付宝或者微信账号，就可以获得现金贷。审核简单，资金秒到，还款方便。而且，听起来利息也不高。这些平台往往会告诉你，借5000块钱，一天还几块钱就够了。

比如你借5000元，三个月，这三个月每天只需要付10元利息。很多年轻人听，一天10块钱。挺划算的，他们就高高兴兴借了，可能还想借更多。但你稍微用用脑子，就能算一笔账。三个月就是90天，每天10元。然后这三个

月你就付出了900块钱的利息，3个月到期的时候你要还5900元钱。换一句话说，这3个月你已经付出了18%的利率。那么年化的利率是72%，这个数字会让那些觉得自己占了便宜的年轻人吓一跳。72%的利率，这不是高利贷吗？没错。很多现金贷平台做的就是高利贷的生意，目标客户就是那些收入不高，消费欲强，还血气方刚的年轻人。它们用这种小额加上短期的包装，让年轻人觉得特别划算，似乎可以轻松地拿一笔钱，就买苹果手机，打王者荣耀，买化妆品，甚至去整容。而且，由于操作这么简单，很多人会在多个平台上循环借款。

2.潜在风险：牵一发而动全身

我仔细研究了一下几家在美国上市的中国现金贷平台，发现它们的活跃用户是平均每半年借款6次，而且有30%以上的客户在3个以上的平台借款。这意味着什么呢？第一，这些客户完全就是常客，不是像平台所说的偶然应急的流动性需求。第二，在多个平台上借款，很大的概率就是在“撸口子”。什么叫撸口子呢？就是借新债还旧债。这样的客户，他们的偿还能力很差，违约的概率是很大的。他们不断地撸口子，也就相当于一层一层地加杠杆，这样的贷款市场风险是非常容易积累的，只要一个平台出问题，很多平台就会牵一发而动全身，造成整个现金贷市场的崩溃。

六、现金贷公司倒闭了，

投资者怎么办？

很多人关心，公司倒闭了，那投资者怎么办呢？

现金贷公司倒闭了，也不一定意味着借款人不必还钱，只是这些钱能不能还回来疑问比较大。

比如说，2017年11月，一家现金贷平台“凌波微贷”倒闭了，但公司对借款人的催收并没有停止。一方面，资金的提供方拥有债务合约，仍可以要求借款人还钱。另一方面，平台上留下的坏账，也可能会转卖给其他公司，别家公司接收后可能重新展开催收计划。但是，这些催收的结果是不确定的，不宜过于乐观。

七、互联网金融的未来

目前互联网金融平台的征信工作已经开始。

今年1月，央行发布公告，已经受理百行征信有限公司（筹）的个人征信业务申请。这就是互联网金融平台的“信联”，未来将逐步实现互联网金融征信信息共享，也会纳入央行征信中心，与银行信用体系链接。

信用体系建设是个缓慢的过程，任重而道远。千里之行，始于足下，迈出第一步很关键。

相关问答：

相关问答：上个月被骗57000元【自己的四千加上网贷】，想死的心都有，现在几乎抑郁，现在要还，还不了了，怎么办？

我之前踩过这个坑，给大家科普一下，这是一个新骗局的案例。

第一步“广撒网”。

他会通过平台上的各种兼职群，刷单群，qq兼职群来加你，我对他们的这种模式叫做“广撒网”，有些宝妈或者下班的想做兼职的兄弟就会点进去，然后加入群聊，也包括头条号上的，我有亲身经历，后面再说。

第二步“筛选好鱼”

然加完微信以后，他会把你拉进另外一个群，然后群里会有一个管理员和你私聊，问你填写个人信息，到这一步都是没有什么问题的，他会根据你的信息开始放出钓饵，引你上钩。

第三步“吃饵”

接着他会让你做任务，一般都是他发给你一个链接，有淘宝的，有京东。

在给你一个付款码，一般都是十几二十几块的小东西，但不让你在京东买，他会在给你一个付款码，让你支付给付款码，你支付成功后，在给你一个网址和另一个人的微信。

我会把第一个人的微信叫“引导员”。第二个人的微信叫“心理指导员”。

第四步叫“养猪”

接着你就可以挣钱了，刚开始是三五块，然后变成五六块块，最后变成七八块这是第一天。

第二天的时候，他会让你点一个链接下载一个软件，叫“企业密信”，还有其他类似于这种的软件，我看了一下这个软件的介绍，他有一种“阅后即焚”的功能，这个功能会让你和“心理指导师”的聊天记录等一切记录抹去。

等你完成注册后，加完好友，加完好友之后，下一步给你一个网址，一般都叫“彩彩乐什么的”，并让你在这个网址在注册一个账户，“指导员”会说已经把佣金转到里面去了，你查了一下确实在里面，但暂时还不能提现，必须在做三个任务才会提现，这会让你的警惕心放下来一点。

接着还是昨天的那种任务，是十几块的，二十几块的，三十几块的，当你做完三个任务后，提取现金一看，赚了三四十了，你的警惕心整个都会放下。

接着第四个任务就会上升到五十左右，会给你说做完三个或者四个任务，才能提取现金一次，你因为是真的赚到了三四十现金，已经尝到甜头，肯定会照办，殊不知你已经吃了他的饵料而不自知。

第五步“被套牢”

接着“心理指导员” 会继续给你发任务，第五个任务是80元左右的 ，佣金是50元，第六个任务是500左右的，佣金是三四百元，第七个是3000左右，佣金是两千元的。

以你当时的心理状态，做到第六个任务的时候，你还能接受，当做到第七个任务的时候，你又会谨慎起来，当你犹豫的时候，“心理指导员”会给你发各种提现图片，让你放心，做了这个任务就能赚到两三千的，你如果有一点贪心，就会直接做的。

第六步，“系统崩溃，加钱解套！”

当你被套进去三四千的时候，他们的那个系统会瞬间崩溃，因为系统崩溃呢，这个任务没有做完，接着会说：“亲，你这个任务没有做完，后台显示不出来，你在做一单，就可以提取出来了！”

第八个任务就会上涨到了六千元，你是做，还是不做呢?做，你会在进去六千块，整整一万元进去了，有希望提取出来，不做，你四千块钱瞬间就没有了。

第七步，“我们是正规公司，提现所得税的！”

当你进去了一万块钱后，你的“心理指导员”会说，你刚才那个是个连环任务，做了一个，就必须把第九个任务做完，不然还是提取不出来。

你这个时候已经有点急了，但最终你左右权衡一下，还会继续去做，第九个任务是一万块钱这个档次的任务，你做还是不做?

当你做完第九个任务后，已经进去了两万块钱，你是不是想弄回来?别急，他又会说，还要交一万个人所得税，你交还是不交?

一般到这个程度的话，会呈现两极分化，一种人是直接报警，一种人是继续上号……

结束语

这是我老婆之前被骗的案例，因为家里是我管钱，她一般口袋里就几千元用来家用，还好他是找我要钱的，我长了个心眼，在各个平台查询所谓的“接单群”，然后直接报警，这才没有损失太大。

题主已经被骗了，吃一堑长一智，保存好你的证据，想办法找到他。

或者你可以想办法配合公安部门把他们“钓”出来，这个我就不多说了。

大家觉得有帮助就多多点赞，避免让更多的人掉进这个坑里去。