关于贷款利率(一文读懂RS)

贷款利率是贷款资金的价格。利率越高，价格越贵；利率越低，价格越便宜。这是一个非常简单的问题，不值得说。但是，随着金融的发展和复杂化，利率的问题也变得复杂起来。如果你不小心，你可能会犯错误。把贵的资金当便宜钱借，就委屈了。

今天和大家一起梳理一下贷款利率相关的知识点和问题：

(文章有点长，有点无聊。希望你能耐心看完。谢谢大家！)

一、年利率、月利率和日利率

贷款利率包括年利率、月利率和日利率。

一般银行包括人民银行公布的贷款利率基本都是年利率，用%表示。例如，目前一年期贷款的基准利率(LPR)为3.85%。

日常生活中，我们经常听到贷款利率是百分之几。各种贷款营销电话和广告经常说利率(其实准确的表达应该是利率)低至百分之三2，利率1分2。这是什么意思？一般用几分钱表示月利率，百分之三点二的利率代表月利率3.2；1: 2的利息是指月息12(也可以表示为月息1.2%)。月利率乘以12(月)就是年化利率，月利率3% 2等于年化利率3.84%；1分2秒的月息代表14.4%的年化利率。

信用卡透支利率为每日51 ，即每日透支利息为本金的5 ，表示为每日0.5，或0.05%/日。日利率乘以365可以换算成年化利率0.05%*365=18.25%，也就是说银行信用卡透支利率是年化利率18.25%，相当高。所以，不要轻易用信用卡透支。

总而言之：

1.年利率一般用百分比表示，月利率用千分之比表示，日利率用千分之比表示。

2.老百姓常用的利率是3% 2，一般指月息3.2。乘以12得到年化利率。

3.用哪个利率来计算，一般和贷款期限直接相关。一年或几年，通常按年利率计算；借几天，一般按日利率计算。

二。贷款基准利率和LPR

在现实生活中，我们经常会听到一个词叫人民银行基准利率。近年来，我们听到这个词的次数明显减少，LPR这个词变得流行起来。中国人民银行的基准利率是多少，LPR是多少，两者有什么区别和联系？

(1)中国人民银行基准利率

中国人民银行基准利率是中国人民银行(中央银行是中国人民银行，不是中国银行)发布给商业银行的指导利率。中国人民银行官网消息，自2015年10月24日起，将现行人民币贷款基准利率一年以内(含一年)调整为4.35%，一至五年(含五年)调整为4.75%，五年以上调整为4.90%。

商业银行可以在中国人民银行发布的向企业发放商业贷款的基准利率上浮动。比如一年期基准利率上浮30%，为5.655%；五年期房贷利率下降10%，就是4.41%，以此类推。

(2) LPR

LPR全称贷款优惠利率，中文是贷款市场报价利率。是由中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心根据银行对最优质客户的贷款利率和公开市场操作利率计算并公布的基本贷款参考利率。所有金融机构应主要参考LPR的贷款定价。目前的LPR包括一年期和五年期两个品种，LPR值分别为3.85%和4.65%。

由于中国人民银行的基准利率具有强烈的政府行政干预色彩，中国人民银行宣布成立LPR中央银行

做过外币贷款的同学应该听说过LIBOR。中国LPR的改革有点类似于LIBOR。LIBOR代表伦敦银行同业拆放利率，翻译过来就是伦敦银行同业拆放利率，指的是国际大型银行相互拆借资金的利率(百度百科)。LIBOR基本代表了国际市场上最低的利率报价。一般商业贷款用LIBOR加BP表示。比如我们经常听到银行美元贷款的利率是LIBOR 200BP。2021年4月30日，美元贷款一年期lbor约为2.811%，因此LIBOR 200BP=4.811%。

(补充知识点：BP全称是基点，俗称基点，是利率变量的计量单位；一个基点等于0.01%，也就是百分之一的百分之一。100 BP是1%，200BP是2%，以此类推。)

LPR利率机制发布实施后，国内商业银行在向企业发放人民币贷款时，也参照国际市场的通行做法，采用LPR **BP法报价，取消了以往采用银行基准利率按百分比浮动的做法。比如银行报的一年期房贷利率是LPR 80BP，也就是3.85% 0.8%=4.65%。

第三，消费分期的利率陷阱

互联网消费目前非常火热，各互联网平台纷纷推出各种网络消费贷款产品刺激消费，其中消费分期最为常见。

比如网上一个名牌手袋标价24000元。可以分12期支付，每期2100元，12期共计25200元。卖家有时会标注，分期手续费率5%(1200/24000)。很多人误以为贷款利率是5%。他们认为这个利率不贵，所以选择了分期付款一方。

式购买。

这笔业务实际上的真实贷款利率是多少呢？我用招商银行个人贷款计算器，做了一个测算，大家可以看下图的测算结果：

贷款年利率为9.11%的情况下，刚好月供2100元，本息合计25200元。这个数（9.11%）比大家以为的5%高了差不多1倍！

类似利率陷阱在互联网上比比皆是，这也是人行近期重点整顿金融乱象之一。人行文件明确要求，各消费金融公司、互联网平台必须明确标出贷款和分期的年化利率，不允许以分期手续费或者其他隐蔽的手法误导消费者。

为何会出现分期手续费率和实际年化利率差异这么大呢？

根源在分期付款的情况下，借款本金其实一直在降低，但手续费并没有随着本金的下降而下降，从而导致实际利率比手续费率高。行业说法叫息随本降还是息不随本降。正常都应该是息随本降，息不随本降的，不能用利率来表示，所以互联网公司就玩了一个猫腻，用手续费率来表示。比如银行的房屋按揭贷款，就是息随本降，五年期按揭贷款利率4.90%，实际利率就是4.90%，按揭贷款没有坑，大家不用担心。

消费分期的利率陷阱，适用于各类等额本息还款方式、且以手续费率模糊替代利率的各类金融业务当中，包括常见的消费分期、设备融资租赁等。

教大家用一个最简易的方法来快速评估消费分析、融资租赁的实际利率：

实际利率≈【总还款金额—借款本金】/借款本金*2*90%。

即消费分期手续费费率乘以2，再打个9折，约等于实际年化利率。

（注：还款总额=每期还款金额*总期数；借款本金，一般为商品价值。）

四、其他利率知识点

（一）砍头息

我们有时候会听到“砍头息”的说法，是什么意思呢？“砍头息”是指借款利息在放款时一次性先行收取的利息支付方式。举个例子：

李某找张某借款100万元，期限3个月，约定月利率1分，3个月合计利息为3万元。常规借款应该是张某支付李某100万，李某到期归还张某103万。而“砍头息”模式下，张某只给了李某97万，到期李某归还本金100万。“砍头息”的做法常见于民间短期融资行为。

“砍头息”的做法和常规借款有什么区别呢，区别的核心在于借款本金的认定上。

上述案例，按照“砍头息”的操作手法，李某实际到手的资金只有97万，并不是100万，而到期支付的利息没变，仍然是3万，所以，“砍头息”操作下，这笔借款的实际利率并不是1%/月，而是(3/97)/3=1.03%/月。看起来好像差不太大，没啥意义。

再举个例子，也许大家就能看出差异和区别了：

还是李某找张某借钱100万，月利率2分（年化24%），期限12个月，同样按“砍头息”执行。李某实际到手资金就只有76万（100-100*2%*12），到期归还本金仍然是100万。我们再来算一下，这笔借款的利率是多少呢？

（24/76）/12=2.63%，月利率变成了2分63，折算成年化31.56%，比24%高了7个百分点，这个差距是不是就不小了？

（注：长期限借款用上述方法折算年化利率，不够严谨，我没有再去计算和考虑按月付息和一次性到期还本付息之间，利息的时间价值问题。上述方法算出来的年化利率比实际略高一点点，由于本文属于科普知识，请各位专业人士不用太纠结这个细节点，谢谢。）

从这两个案例可以看出，在“砍头息”的操作模式下，利率越高，期限越长，“砍头息”的实际利率和表面利率的差异就越大。

现实中，票据贴现业务也可以理解为“砍头息”。“贴现”这个词就是把货币的时间价值变成现值，先扣除利息再把本金支付给你。

假设银票贴现利率和贷款利率都是4%，银票质押可以100%贷款出来。那么银票质押给银行贷一笔款，按月付息到期还本，理论上比直接找银行做票据贴现更划算一些。只是实务中，质押贷款手续比票据贴现麻烦很多，而且银票贴现利率一般都很低，表面利率和实际利率的差异非常小（4%和4.167%的区别），意义不大。

还有，设备融资租赁当中，卖方经常会要求客户支付首期款，首期款比例在设备总值的10-30%不等。如果设备融资租赁手续费是按设备总值计算的话，那么买家支付的设备首期款就相当于是“砍头息”。如果卖方比较“黑心”，首期款和手续费率双管齐下的话，设备融资租赁的实际利率比看起来的手续费率高出很多。建议有做设备融资租赁的企业回头按照上述的方法认真计算计算。

（二）按月付息、按季付息、到期一次性还本付息

实务中最常见的还本付息方式，是按月付息，到期一次性还本。一般我们也把这种付息方式下的借款利率作为标准利率，把其他付息方式和标准利率来做比较，或者换算成标准利率。

按季付息顾名思义就是每个季度支付一次利息，较多见于中长期贷款。

到期一次性还本付息，也很好理解，就是贷款到期前不需要单独支付利息。贷款到期时，利随本清即可，较多见于短期借款或者贸易融资类产品。

利率越低，不同付息方式之间的差异越小，利率越高，不同付息方式差异就越大；本质是由于货币的时间价值所导致（关于货币时间价值，简单一句话就是今天的100块钱不等于未来的100块钱，有兴趣可以百度一下，这是一个经济学中非常重要的概念。）。对于借出钱的一方来说，越早收到利息越划算；对于借钱的一方来说，利息越晚支付越划算。

关于利率的问题，啰啰嗦嗦讲了一大堆，核心点就几句话：

一笔借款，我们实际到手本金是多少；日均可用本金是多少；总共需要支付的利息是多少；利息什么时间点支付；大概就能弄清楚表面利率和实际利率分别是多少了。

弄清楚这些问题，你就能准确的计算一笔贷款的实际利率，清楚衡量借的每一笔钱是否划算。

利率高低是个市场行为，我欢迎低利率，也不反对高利率，利率只是资金的市场价格表现形式而已，本身没有对错，更没有善恶之说。但利用知识的不对称，人为故意的制造利率陷阱，制造“低利率”的假象来诱导借款人融资，这就有点“恶”了。从这一点上来讲，很多互联网借款公司，包括有的银行其实都在作恶。

这个社会，好人很多，恶人也不少，要想不被恶人欺负，不被人当“韭菜”割掉，那就只有通过知识武装自己，擦亮自己的眼睛！

相关问答：2015至2021历年贷款基准利率

2021年最新银行利率、最新银行存贷款利率调整一览，银行信息港获悉：中国人民银行决定，自2015年10月24日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%中国人民银行决定，自2015年10月24日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低社会融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%；其他各档次贷款及存款基准利率、人民银行对金融机构贷款利率相应调整；个人住房公积金贷款利率保持不变。同时，对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限，并抓紧完善利率的市场化形成和调控机制，加强央行对利率体系的调控和监督指导，提高货币政策传导效率。自同日起，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点，以保持银行体系流动性合理充裕，引导货币信贷平稳适度增长。同时，为加大金融支持“三农”和小微企业的正向激励，对符合标准的金融机构额外降低存款准备金率0.5个百分点。其他各档次贷款及存款基准利率、个人住房公积金存贷款利率相应调整。根据人民银行官方网站显示，从2015年10月24日起，人民币现行利率调整为：一年以内（含一年）4.35%，一至五年（含五年）4.75%，五年以上4.90%。[1]2015年8月25日中国人民银行决定，自2015年8月26日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.6%;一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.75%；其他各档次贷款及存款基准利率、个人住房公积金存贷款利率相应调整。同时，放开一年期以上（不含一年期）定期存款的利率浮动上限，活期存款以及一年期以下定期存款的利率浮动上限不变。自2015年9月6日起，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点，以保持银行体系流动性合理充裕，引导货币信贷平稳适度增长。同时，为进一步增强金融机构支持“三农”和小微企业的能力，额外降低县域农村商业银行、农村合作银行、农村信用社和村镇银行等农村金融机构准备金率0.5个百分点。额外下调金融租赁公司和汽车金融公司准备金率3个百分点，鼓励其发挥好扩大消费的作用。2015年6月27日中国人民银行决定[2]，自2015年6月28日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低企业融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.85%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2%；其他各档次贷款及存款基准利率、个人住房公积金存贷款利率相应调整。2015年2月28日中国人民银行宣布，自2015年3月1日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。央行决定，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至5.35%；一年期存款基准利率下调0.25个百分点至2.5%。同时结合推进利率市场化改革，将金融机构存款利率浮动区间的上限由存款基准利率的1.2倍调整为1.3倍；其他各档次存贷款基准利率及个人住房公积金存贷款利率相应调整。2014年11月22日中国人民银行决定，自2014年11月22日起下调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构六个月以内（含六个月）下调0.00个百分点，六个月至一年（含一年）下调0.40个百分点，一至三年（含三年）下调0.15个百分点，三至五年（含五年）下调0.40个百分点，五年以上下调0.40个百分点，住房公积金存贷款利率也同步下调0.25个百分点。2012年6月8日中国人民银行决定，自2012年6月8日起下调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别下调0.25个百分点，住房公积金存贷款利率也同步下调。2011年7月6日中国人民银行决定，自2011年7月7日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，住房公积金存贷款利率也同步上调。2011年4月5日中国人民银行决定，自2011年4月6日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点。2011年2月8日中国人民银行决定，自2011年2月9日起上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，其他各档次存贷款基准利率相应调整。贷款基准利率2010年12月25日中国人民银行决定，自2010年12月26日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存贷款基准利率分别上调0.25个百分点，其他各档次存贷款基准利率相应调整。2010年10月19日自2010年10月20日起银行贷款利息上调金融机构人民币存贷款基准利率。金融机构一年期存款基准利率上调0.25个百分点，由现行的2.25%提高到2.50%;一年期贷款基准利率上调0.25个百分点，由现行的5.31%提高到5.56%;其他各档次存贷款基准利率据此相应调整。2008年11月27日从2008年11月27日起，下调金融机构一年期人民币存贷款基准利率各1.08个百分点，其他期限档次存贷款基准利率作相应调整。同时，下调中央银行再贷款、再贴现等利率。2008年10月29日从2008年10月30日起，一年期存款基准利率由现行的3.87%下调至3.60%，下调0.27个百分点;一年期贷款基准利率由现行的6.93%下调至6.66%，下调0.27个百分点;其他各档次存、贷款基准利率相应调整。个人住房公积金贷款利率保持不变。2008年10月8日从2008年10月9日起下调一年期人民币存贷款基准利率各0.27个百分点;从2008年10月15日起下调存款类金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。贷款基准利率2008年9月15日从2008年9月16日起，下调一年期人民币贷款基准利率0.27个百分点;从2008年9月25日起，存款类金融机构人民币存款准备金率下调1个百分点。2007年12月20日一年期存款基准利率上调0.27个百分点;一年期贷款基准利率上调0.18个百分点。2007年9月15日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。2007年8月22日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。2007年7月20日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。2007年5月19日一年期存款基准利率上调0.27个百分点;一年期贷款基准利率上调0.18个百分点。2007年3月18日上调金融机构人民币存贷款基准利率0.27个百分点。2006年8月19日一年期存、贷款基准利率均上调0.27%。2006年4月28日金融机构贷款利率上调0.27%，提高到5.85%。2005年3月17日提高了住房贷款利率。2004年10月29日一年期存、贷款利率均上调0.27%。1993年7月11日一年期定期存款利率9.18%上调到10.98%。1993年5月15日各档次定期存款年利率平均提高2.18%，各项贷款利率平均提高0.82%。